expand/collapse risk warning

การซื้อขายผลิตภัณฑ์ทางการเงินบนอัตรากำไรขั้นต้นมีความเสี่ยงสูงและไม่เหมาะสำหรับนักลงทุนทุกคน โปรดตรวจสอบให้แน่ใจว่าคุณเข้าใจความเสี่ยงอย่างเต็มที่และดูแลความเสี่ยงที่เหมาะสม

การซื้อขายผลิตภัณฑ์ทางการเงินด้วยเงินประกันมีความเสี่ยงสูง และไม่เหมาะสำหรับนักลงทุนทุกราย โปรดตรวจสอบให้แน่ใจว่าคุณเข้าใจถึงความเสี่ยง และดูแลจัดการความเสี่ยงของคุณอย่างเหมาะสม

การลงทุนของคุณมีความเสี่ยง

เงื่อนไขการซื้อขาย

EBIT: วิธีใช้เพื่อวัดผลการดำเนินงานของธุรกิจ

ชายในชุดสูทกำลังวิเคราะห์ข้อมูลตลาดหุ้นบนหน้าจอ ซึ่งแสดง EBIT

การดำเนินธุรกิจให้ประสบความสำเร็จไม่ใช่เรื่องง่าย หนึ่งในความท้าทายหลักที่ผู้ประกอบการต้องเผชิญคือการประเมินสุขภาพทางการเงินของบริษัทของตน มีตัวชี้วัดต่างๆ มากมายที่สามารถใช้เพื่อประเมินประสิทธิภาพได้ แต่สิ่งหนึ่งที่โดดเด่นคือ  EBIT - กำไรก่อนดอกเบี้ยและภาษี นี่เป็นเครื่องมืออันทรงพลังที่สามารถให้ข้อมูลเชิงลึกที่มีคุณค่าเกี่ยวกับความสามารถในการทำกำไรและความมั่นคงทางการเงินของธุรกิจ ด้วยการทำความเข้าใจและวิธีการใช้งาน ผู้ประกอบการจึงสามารถตัดสินใจได้อย่างมีข้อมูลมากขึ้น วิเคราะห์แนวโน้ม และเพิ่มประสิทธิภาพการดำเนินงานเพื่อเพิ่มผลกำไรสูงสุด ดังนั้น เรามาเจาะลึกโลกแห่ง EBIT และค้นพบว่าสามารถใช้เพื่อวัดประสิทธิภาพทางธุรกิจได้อย่างไร

EBIT คืออะไร?

พูดง่ายๆ ก็คือ EBIT (กำไรก่อนดอกเบี้ยและภาษี) คือการวัดจำนวนเงินที่ธุรกิจได้จากการดำเนินงานหลัก ก่อนที่จะพิจารณาต้นทุนดอกเบี้ยเงินกู้และภาษีเงินได้ ด้วยการมุ่งเน้นไปที่รายได้จากการดำเนินงานของบริษัทเพียงอย่างเดียว EBIT จะช่วยแยกผลกระทบของการตัดสินใจทางการเงินและนโยบายภาษี ทำให้เห็นภาพความสามารถในการทำกำไรได้แม่นยำยิ่งขึ้น

วิธีการคำนวณ EBIT

ในการคำนวณ EBIT เราสามารถใช้สูตรใดสูตรหนึ่งจากสองสูตรด้านล่าง:

how-to-calculate-ebit-formular-1-th.png

หรือ

how-to-calculate-ebit-formular-2-th.png

เรามาแจกแจงแต่ละสูตรเหล่านี้กัน:

EBIT = รายได้ - COGS - ค่าใช้จ่ายในการดำเนินงาน:

ในสูตรนี้ เราคำนวณ EBIT โดยการลบต้นทุนขาย (COGS) และค่าใช้จ่ายในการดำเนินงานออกจากรายได้ COGS คือต้นทุนทางตรงในการผลิตสินค้าหรือบริการ ในขณะที่ค่าใช้จ่ายในการดำเนินงานประกอบด้วยต้นทุนต่างๆ เช่น ค่าจ้าง ค่าเช่า ค่าสาธารณูปโภค การตลาด และค่าใช้จ่ายในการบริหาร

ตัวอย่างเช่น หากรายได้ของบริษัทคือ 10 ล้านดอลลาร์ COGS เท่ากับ 4 ล้านดอลลาร์ และค่าใช้จ่ายในการดำเนินงานเท่ากับ 2 ล้านดอลลาร์ เราสามารถคำนวณ EBIT ดังนี้

EBIT = 10 ล้านเหรียญสหรัฐ - 4 ล้านเหรียญสหรัฐ - 2 ล้านเหรียญสหรัฐ = 4 ล้านเหรียญสหรัฐ

EBIT = รายได้สุทธิ + ดอกเบี้ย + ภาษี:

ในสูตรนี้ เราคำนวณ EBIT โดยการบวกดอกเบี้ยและภาษีกลับเข้าไปในรายได้สุทธิ รายได้สุทธิคือกำไรทั้งหมดที่บริษัททำได้หลังจากหักค่าใช้จ่ายทั้งหมด รวมถึงดอกเบี้ยและภาษีออกจากรายได้แล้ว

ตัวอย่างเช่น หากรายได้สุทธิของบริษัทอยู่ที่ 5 ล้านเหรียญสหรัฐ บริษัทจ่ายภาษี 1 ล้านเหรียญสหรัฐและดอกเบี้ย 2 ล้านเหรียญสหรัฐ เราสามารถคำนวณ EBIT ได้ดังนี้

EBIT = 5 ล้านดอลลาร์ + 1 ล้านดอลลาร์ + 2 ล้านดอลลาร์ = 8 ล้านดอลลาร์

EBIT เทียบกับ EBITDA

ทั้ง EBIT (กำไรก่อนดอกเบี้ยและภาษี) และEBITDA (กำไรก่อนดอกเบี้ย ภาษี ค่าเสื่อมราคา และค่าตัดจำหน่าย) สามารถใช้เพื่อประเมินความสามารถในการทำกำไรของบริษัท อย่างไรก็ตาม แม้ว่าทั้งสองอย่างจะให้ข้อมูลเกี่ยวกับความสามารถในการทำกำไรจากการดำเนินงานของบริษัท แต่ก็มีความแตกต่างที่สำคัญระหว่างทั้งสอง นี่คือตารางที่จะแยกแยะความแตกต่างได้ดีขึ้น:

S/NS/NS/N EBIT EBITDA
ความแตกต่าง EBIT วัดรายได้ของบริษัทก่อนดอกเบี้ยและภาษี ซึ่งหมายความว่าจะพิจารณารายได้จากการดำเนินงานที่เกิดจากกิจกรรมทางธุรกิจหลักของบริษัท คำนวณโดยการลบค่าใช้จ่ายในการดำเนินงานและต้นทุนขายออกจากรายได้ นอกจากนี้ยังเรียกว่ากำไรจากการดำเนินงาน ในทางกลับกัน EBITDA คำนวณโดยการบวกค่าใช้จ่ายที่ไม่ใช่เงินสดกลับเข้าไป เช่น ค่าเสื่อมราคาและค่าตัดจำหน่ายใน EBIT นี่เป็นการวัดรายได้ของบริษัทก่อนที่จะนำค่าใช้จ่ายเหล่านี้มาพิจารณา มักใช้เพื่อประเมินสถานะทางการเงินของบริษัทในอุตสาหกรรมที่มีรายจ่ายฝ่ายทุนสูง
วิธีใช้ EBIT สามารถใช้เพื่อประเมินประสิทธิภาพการดำเนินงานของบริษัทได้ โดยคำนึงถึงค่าใช้จ่ายในการดำเนินงานและต้นทุนขาย EBITDA สามารถใช้เพื่อประเมินสถานะทางการเงินของบริษัท โดยเฉพาะอย่างยิ่งในอุตสาหกรรมที่ต้องใช้เงินทุนสูง เช่น อุตสาหกรรมการผลิต
ข้อดีและข้อเสีย ข้อดีของการใช้ EBIT คือเป็นการวัดความสามารถในการทำกำไรจากการดำเนินงานของบริษัทที่ง่ายและเข้าใจง่าย นอกจากนี้ยังเป็นตัวชี้วัดที่มีประโยชน์เมื่อเปรียบเทียบความสามารถในการทำกำไรของบริษัทในอุตสาหกรรมเดียวกัน อย่างไรก็ตาม ตัวชี้วัดดังกล่าวไม่ได้คำนึงถึงค่าใช้จ่ายที่ไม่ใช่เงินสด เช่น ค่าเสื่อมราคาและค่าตัดจำหน่าย ซึ่งอาจมีความสำคัญในบางอุตสาหกรรม ข้อดีของการใช้ EBITDA คือให้การวัดความสามารถในการทำกำไรของบริษัทที่ครอบคลุมมากขึ้น โดยการเพิ่มค่าใช้จ่ายที่ไม่ใช่เงินสดกลับเข้าไป มีประโยชน์อย่างยิ่งเมื่อเปรียบเทียบสถานะทางการเงินของบริษัทในอุตสาหกรรมที่ต้องใช้เงินทุนจำนวนมาก อย่างไรก็ตาม ไม่ได้คำนึงถึงการเปลี่ยนแปลงของเงินทุนหมุนเวียน การจ่ายดอกเบี้ย หรือภาษี ซึ่งอาจส่งผลกระทบต่อกระแสเงินสดและความสามารถในการทำกำไรของบริษัท
สัมผัสประสบการณ์แพลตฟอร์มที่ได้รับรางวัลของ Skilling
ลองใช้แพลตฟอร์มการซื้อขายของ Skilling บนอุปกรณ์ที่คุณเลือกผ่านเว็บ Android หรือ iOS
ลงชื่อ

เหตุใด EBIT จึงมีความสำคัญต่อเทรดเดอร์?

  1. EBIT เป็นตัวชี้วัดที่สำคัญสำหรับ traders เนื่องจากเป็นการวัดความสามารถในการทำกำไรของบริษัทจากการดำเนินธุรกิจหลัก โดยไม่มีผลกระทบจากดอกเบี้ยจ่ายและ ภาษี ด้วยการวิเคราะห์ EBIT ของบริษัท เทรดเดอร์สามารถประเมินว่าบริษัทสร้างผลกำไรจากกิจกรรมทางธุรกิจหลักได้อย่างมีประสิทธิภาพเพียงใด ซึ่งอาจเป็นประโยชน์ในการตัดสินใจลงทุน
  2. เทรดเดอร์ใช้เป็นตัวชี้วัดหลักในการประเมินสถานะทางการเงินและความสามารถในการทำกำไรของบริษัท ด้วยการเปรียบเทียบ EBIT ของบริษัทในช่วงเวลาหนึ่ง เทรดเดอร์สามารถประเมินได้ว่าความสามารถในการทำกำไรของบริษัทกำลังดีขึ้นหรือลดลง นอกจากนี้ยังสามารถใช้เพื่อเปรียบเทียบความสามารถในการทำกำไรของบริษัทในอุตสาหกรรมเดียวกัน ซึ่งจะเป็นประโยชน์ในการระบุว่าบริษัทใดมีผลประกอบการที่ดีและบริษัทใดที่อาจประสบปัญหา
  3. มักใช้ในอัตราส่วนทางการเงิน เช่น อัตราส่วน EBIT ต่อยอดขาย ซึ่งวัดความสามารถของบริษัทในการสร้างผลกำไรจากรายได้จากการขาย เทรดเดอร์มักใช้อัตราส่วนนี้เพื่อเปรียบเทียบความสามารถในการทำกำไรของบริษัทในอุตสาหกรรมเดียวกัน และสามารถให้ข้อมูลเชิงลึกเกี่ยวกับประสิทธิภาพการดำเนินงานของบริษัทได้

ความสัมพันธ์ระหว่าง EBT, EBIT, EBITA, EBITDA คืออะไร?

EBT, EBIT, EBITA และ EBITDA เป็นตัวชี้วัดทางการเงินทั้งหมดที่ให้ข้อมูลเกี่ยวกับสถานการณ์ทางเศรษฐกิจ ความสามารถในการทำกำไร และประสิทธิภาพของบริษัท ด้วยการยกเว้นค่าใช้จ่ายบางอย่าง ตัวชี้วัดเหล่านี้ทำให้สามารถเปรียบเทียบข้ามประเทศและให้ภาพประสิทธิภาพทางการเงินของบริษัทที่ชัดเจนยิ่งขึ้น

ลองนึกภาพปิรามิดซึ่งมีฐานคือ EBT (กำไรก่อนหักภาษี) ซึ่งเป็นกำไรก่อนหักภาษี EBIT (กำไรก่อนดอกเบี้ยและภาษี) คือระดับถัดไป ซึ่งดอกเบี้ยจ่ายจะถูกหักออกจาก EBT ด้วย ซึ่งจะทำให้มองเห็นความสามารถในการทำกำไรของบริษัทได้ชัดเจนยิ่งขึ้นโดยไม่รวมดอกเบี้ยจ่าย

เมื่อเลื่อนขึ้นไปบนพีระมิด เรามี EBITA (กำไรก่อนดอกเบี้ย ภาษี และค่าตัดจำหน่าย) ซึ่งไม่รวมการตัดจำหน่าย สินทรัพย์ เช่น สิทธิบัตรหรือเครื่องหมายการค้า ตัวชี้วัดนี้ให้ความชัดเจนมากขึ้นเกี่ยวกับผลการดำเนินงานทางการเงินของบริษัท โดยการไม่รวมค่าใช้จ่ายที่ไม่ใช่เงินสดบางอย่าง

สุดท้าย ที่จุดสูงสุดของพีระมิด เรามี EBITDA (กำไรก่อนดอกเบี้ย ภาษี ค่าเสื่อมราคา และค่าตัดจำหน่าย) ซึ่งเป็นตัวชี้วัดที่ครอบคลุมที่สุด EBITDA ไม่รวมดอกเบี้ยจ่าย ภาษี ค่าเสื่อมราคาของสินทรัพย์ที่มีตัวตน เช่น อาคารหรืออุปกรณ์ และการตัดจำหน่ายสินทรัพย์ไม่มีตัวตน ตัวชี้วัดนี้ให้ภาพที่ชัดเจนที่สุดเกี่ยวกับความสามารถในการทำกำไรของบริษัทจากการดำเนินงานหลัก

บทสรุป

หากคุณเป็นนักลงทุน คุณจะรู้ว่าการวิเคราะห์สถานะทางการเงินของบริษัทเป็นสิ่งสำคัญก่อนที่จะลงทุนเงินที่หามาอย่างยากลำบาก และเมื่อพูดถึงการวัดผลการดำเนินงานของบริษัท EBIT ถือเป็นตัวชี้วัดสำคัญที่คุณไม่สามารถมองข้ามได้ ด้วยการรวมตัวชี้วัดทางการเงินนี้เข้ากับการวิเคราะห์ของคุณ คุณสามารถตัดสินใจลงทุนได้อย่างมีข้อมูลมากขึ้น และอาจปรับปรุงผลตอบแทนของคุณได้

ไม่ใช่คำแนะนำการลงทุน ผลการดำเนินงานในอดีตไม่ได้รับประกันหรือคาดการณ์ผลการดำเนินงานในอนาคต

สัมผัสประสบการณ์แพลตฟอร์มที่ได้รับรางวัลของ Skilling
ลองใช้แพลตฟอร์มการซื้อขายของ Skilling บนอุปกรณ์ที่คุณเลือกผ่านเว็บ Android หรือ iOS
ลงชื่อ